Signifikansi Laporan Arus Kas:
Laporan arus dana berbasis kas penting karena sejumlah alasan:
(1) Pertama, dengan berfokus pada arus kas, menjelaskan sifat peristiwa keuangan yang memengaruhi posisi kas. Pernyataan ini menjelaskan alasan perbedaan antara pembukaan dan penutupan saldo kas.
(2) Pernyataan tersebut penting untuk tujuan perencanaan keuangan. Misalnya, laporan arus kas yang dianggarkan merupakan elemen penting dalam proses rencana anggaran. Surplus dan kekurangan ini dinyatakan secara berurutan selama periode perencanaan dan mengharuskan manajemen untuk menangani perkiraan surplus atau defisit kas, yang pertama melibatkan investasi jangka pendek dari surplus kas, yang terakhir merupakan pengaturan pinjaman jangka pendek.
(3) Pernyataan ini memfokuskan secara tajam kapasitas penghasilan perusahaan dengan pengeluaran dan aktivitas operasinya. Prinsip akuntansi membatasi laporan laba rugi untuk mencocokkan pendapatan periodik dengan biaya perolehan pendapatan tersebut. Laporan perubahan kas tidak dibatasi dengan cara ini; karenanya, ini memberikan pandangan yang diperluas tentang arus masuk dan keluar keuangan dengan memasukkan aliran modal dan pendapatan.
(4) Laporan arus kas memberikan wawasan tentang bidang-bidang kritis manajemen keuangan dengan mengidentifikasi dua kelas penting arus kas, yaitu arus kas operasi dan arus kas pembiayaan. Perbedaan ini menarik perhatian pada arus kas bersih dari operasi dan arus kas pembiayaan bersih.
Arus kas operasi bersih mengklasifikasikan kemampuan perusahaan untuk mendukung pembayaran dividen kepada pemegang saham. Arus kas bersih inilah yang sangat penting bagi investor dan pemegang saham dalam memprediksi jumlah uang tunai yang kemungkinan akan didistribusikan di masa depan dalam bentuk distribusi likuidasi atau pembayaran pokok dan dalam evaluasi risiko.
(5) Signifikansi laporan arus kas terletak pada meningkatnya kompleksitas aktivitas bisnis. Kompleksitas ini menghasilkan disparitas yang lebih besar antara waktu saat item pendapatan dan beban dilaporkan dan saat arus kas terkait terjadi. Ini juga dapat menghasilkan variabilitas arus kas yang lebih besar.
Laporan Arus Kas AS 3 ICAI berisi penjelasan berikut tentang kegunaan laporan arus kas:
- Informasi tentang arus kas suatu perusahaan berguna dalam memberikan dasar kepada pengguna laporan keuangan untuk menilai kemampuan perusahaan dalam menghasilkan kas dan setara kas dan kebutuhan perusahaan untuk memanfaatkan arus kas tersebut. Keputusan ekonomi yang diambil oleh pengguna memerlukan evaluasi atas kemampuan suatu perusahaan untuk menghasilkan kas dan setara kas serta waktu dan kepastian pembuatannya.
- Pengguna laporan keuangan perusahaan tertarik pada bagaimana perusahaan menghasilkan dan menggunakan kas dan setara kas. Hal ini terjadi terlepas dari sifat aktivitas perusahaan dan terlepas dari apakah kas dapat dipandang sebagai produk perusahaan, seperti yang mungkin terjadi pada perusahaan keuangan. Perusahaan membutuhkan uang tunai untuk alasan yang sama, betapapun berbedanya aktivitas penghasil pendapatan utama mereka. Mereka membutuhkan uang tunai untuk menjalankan operasi mereka, untuk membayar kewajiban mereka, dan untuk memberikan pengembalian kepada investor mereka.
- Laporan arus kas, bila digunakan bersama dengan laporan keuangan lainnya, memberikan informasi yang memungkinkan para pemakai untuk mengevaluasi perubahan aktiva bersih suatu perusahaan, struktur keuangannya (termasuk likuiditas dan solvabilitasnya) dan kemampuannya untuk mempengaruhi jumlah dan waktu arus kas untuk beradaptasi dengan keadaan dan peluang yang berubah.
Informasi arus kas berguna dalam menilai kemampuan perusahaan untuk menghasilkan kas dan setara kas dan memungkinkan pengguna mengembangkan model untuk menilai dan membandingkan nilai sekarang dari arus kas masa depan dari berbagai perusahaan. Ini juga meningkatkan komparabilitas pelaporan kinerja operasi oleh perusahaan yang berbeda karena menghilangkan efek penggunaan perlakuan akuntansi yang berbeda untuk transaksi dan peristiwa yang sama.
- Informasi arus kas historis sering digunakan sebagai indikator jumlah, waktu, dan kepastian arus kas masa depan. Hal ini juga berguna dalam memeriksa keakuratan penilaian arus kas masa lalu dan dalam memeriksa hubungan antara profitabilitas dan arus kas bersih dan dampak perubahan harga.
Keterbatasan Laporan Arus Kas:
Arus kas dapat lebih tepat diukur daripada konsep dana lainnya karena masalah penilaian kas tidak sebesar sumber daya keuangan lainnya. Namun, pergerakan uang tunai dapat dengan mudah dipengaruhi. Misalnya, pembayaran kewajiban mungkin tertunda sementara atau surat berharga dapat dijual, meningkatkan arus kas untuk periode tertentu.
Pernyataan ini, karena tidak mencakup pos-pos nonkas, tidak berguna dalam menganalisis perubahan posisi keuangan suatu perusahaan. Kas dan perubahan kas tidak cukup untuk mengukur perubahan posisi keuangan. Misalnya, suatu perusahaan mungkin memiliki posisi keuangan (kas) yang sangat memuaskan selama bulan tertentu. Tetapi jika perusahaan harus membayar kreditur bulan depan, atau melakukan pembayaran untuk pabrik yang dibeli dalam waktu dekat, posisi kas perusahaan akan terpengaruh secara negatif.
Dengan demikian laporan perubahan posisi keuangan yang diukur melalui kas hanya memiliki kekurangan dan tidak menunjukkan secara akurat perubahan posisi keuangan tersebut. Pernyataan tersebut memiliki kegunaan untuk membuat perencanaan keuangan jangka pendek tetapi untuk perencanaan jangka panjang pernyataan ini tidak akan berguna. Karena keterbatasan kegunaan laporan perubahan kas, penyusunan laporan perubahan modal kerja (dikenal sebagai laporan arus dana) telah disarankan.