Pria memanjat tali
Badan pengatur adalah organisasi yang ditugasi untuk mengawasi proses dan prosedur yang digunakan dalam fungsi industri tertentu. Dalam banyak kasus, badan pengatur adalah departemen atau divisi dari entitas pemerintah, dan berfokus pada penetapan dan penegakan standar yang ditentukan oleh hukum terkait dengan masalah perdagangan. Ada juga otoritas pengatur yang dibuat dan dipelihara dalam industri tertentu yang tidak memiliki hubungan dengan entitas pemerintah mana pun, tetapi berfungsi sebagai pemantau aktivitas tidak etis dalam industri tersebut.
Model yang paling umum untuk badan pengatur adalah sebagai badan pemerintah yang bertanggung jawab untuk membuat peraturan dan regulasi yang sesuai dengan hukum negara, dan memiliki aplikasi khusus untuk jenis kegiatan tertentu. Misalnya, badan pengatur jenis ini dapat mengawasi investasi yang melibatkan pembelian dan penjualan saham, obligasi, dan sekuritas lainnya. Sebagai bagian dari tugasnya, agensi membuat rancangan peraturan yang berlaku untuk pembeli dan penjual, serta agen atau perantara yang membantu dalam transaksi keamanan apa pun. Di sebagian besar negara, lembaga yang sama ini akan memiliki kekuasaan luas yang memungkinkan entitas untuk menyelidiki setiap transaksi atau serangkaian transaksi yang tampaknya melanggar peraturan tersebut, dan dengan demikian hukum negara tersebut.
Ruang lingkup peraturan yang ditetapkan oleh badan pengatur tertentu biasanya akan berlaku untuk setiap aspek proses transaksi, dan dirancang untuk melindungi kepentingan terbaik pembeli dan penjual. Untuk alasan ini, peraturan tersebut akan sering disusun untuk memastikan transparansi yang lengkap setiap saat. Hal ini menciptakan lingkungan di mana kedua belah pihak dalam transaksi diwajibkan untuk membuat pengungkapan penuh mengenai informasi apa pun yang dapat berdampak pada transaksi tersebut.
Selain itu, badan pengatur juga akan menentukan kualifikasi untuk melakukan transaksi semacam itu. Ini berarti bahwa kecuali pembeli dan penjual dapat memenuhi kualifikasi tersebut, mereka tidak boleh melakukan bisnis bersama. Regulasi jenis ini membantu menghindari situasi yang pada akhirnya dapat mengancam stabilitas industri tertentu, atau ekonomi negara secara keseluruhan. Misalnya, seorang investor harus memiliki sejumlah aset di tangan untuk berpartisipasi dalam beberapa peluang investasi. Pada saat yang sama, bisnis yang masalah saham dari saham harus memenuhi kriteria tertentu untuk menerbitkan hingga jumlah tertentu saham.
Badan pengatur tidak hanya diciptakan untuk memantau ruang lingkup dan struktur transaksi keuangan. Di banyak negara, seringkali ada badan pengatur yang menetapkan standar kemurnian makanan, perizinan obat-obatan untuk digunakan oleh profesi medis, dan bahkan pemantauan bisnis dan dampaknya terhadap operasi mereka terhadap lingkungan. Bukan hal yang aneh jika lembaga-lembaga ini juga memiliki wewenang untuk mengenakan denda atas pelanggaran peraturan yang ada, serta memulai tindakan hukum bila dan bila perlu.