Peran RBI sebagai Bank dan Pengawas Bankir!
Sebagai bank para bankir, RBI memegang sebagian dari cadangan kas bank, meminjamkan dana kepada mereka untuk jangka pendek, dan memberi mereka kliring terpusat dan fasilitas pengiriman uang yang murah dan cepat. Pada tahap awal perkembangan bank sentral, bank biasanya menyimpan sebagian cadangan kasnya secara sukarela pada bank terkemuka yang secara bertahap mengambil alih peran bank sentral. Keuntungan nyata bagi masing-masing bank adalah fasilitas sentralisasi kliring antar bank yang disediakan secara otomatis.
Bank pemegang cadangan dapat menyelesaikan kliring timbal balik harian mereka dengan menarik atau mengkredit ke rekening masing-masing dengan satu bank, bank sentral. Dengan demikian, entri-entri dalam pembukuan bank sentral saja dapat menyelesaikan klaim satu sama lain di antara bank-bank tanpa transfer kas yang sebenarnya.
Penyatuan cadangan kas bank dengan satu bank sebagai bank sentral juga menghasilkan ekonomi cadangan kas yang besar untuk sistem perbankan secara keseluruhan, karena masing-masing bank dapat meminjam dari kumpulan cadangan pusat dengan bank sentral kapan pun mereka kekurangan. uang tunai.
Kondisinya sangat berbeda di India. RBI sebagai bank sentral negara berwenang menurut undang-undang untuk mewajibkan bank komersial terjadwal untuk menyetor dengan rasio yang ditentukan (berada di antara 3 persen dan 15 persen) dari total kewajiban bersih mereka. Rasio ini disebut Cash Reserve Ratio (CRR). Cadangan bank dengan RBI ini tidak diadakan secara sukarela atau tersedia bagi mereka untuk memenuhi saluran kliring antar bank kecuali untuk sementara selama periode cadangan, yaitu periode di mana rata-rata harian dari cadangan kas yang diperlukan dihitung. Hingga 29 Maret 1985, periode cadangan ini biasanya seminggu. Sejak tanggal itu lamanya periode ini menjadi dua kali lipat menjadi dua minggu.
Alasan sebenarnya dari persyaratan cadangan wajib sekarang adalah bahwa dengan memvariasikannya dalam batasan, RBI dapat menggunakannya sebagai alat pengendalian moneter dan kredit. Untuk memenuhi saluran kliring, bank harus memiliki cadangan tambahan di atas cadangan wajib mereka atau mengumpulkan uang tunai dengan cara lain. Kumpulan cadangan bank dengan RBI, bagaimanapun, berfungsi sebagai dana bersama di mana RBI dapat dan memang membuat uang muka ke bank yang membutuhkan dana sementara. Biasanya, bank seharusnya memenuhi kekurangan uang tunai mereka dari sumber selain RBI dan melakukannya hanya sebagai upaya terakhir, karena RBI sebagai bank sentral seharusnya berfungsi hanya sebagai ‘pemberi pinjaman upaya terakhir’.
Di bawah Reserve Bank of India Act, 1934 dan Banking Regulation Act, 1949 (sebagaimana diubah dari waktu ke waktu), RBI menikmati kekuasaan pengawasan, regulasi, dan kontrol yang luas atas bank komersial dan koperasi.
Fungsi pengaturan Bank yang berkaitan dengan bank mencakup pendiriannya (yaitu perizinan), perluasan cabang, likuiditas asetnya, manajemen dan metode kerja, peleburan, rekonstruksi dan likuidasi. Pengendalian oleh Bank dilakukan melalui pemeriksaan bank secara berkala dan tindak lanjut serta dengan meminta pengembalian dan informasi lainnya dari mereka. Pengawasan dan pengendalian tersebut bertujuan untuk menjamin terciptanya sistem perbankan yang sehat di tanah air.