Peran Bank Sentral dalam Ekonomi: Fungsi dan Independensi!
Bank sentral adalah satu-satunya bank yang paling penting dan berpengaruh di suatu negara atau, dalam kasus Uni Eropa, kawasan. Tiga bank sentral paling terkenal di dunia mungkin adalah Federal Reserve Bank of the USA (sering disebut The Fed), Bank Sentral Eropa (ECB) dan Bank of England. Bank sentral dimiliki oleh pemerintah dan bertanggung jawab kepada mereka.
Fungsi Bank Sentral:
Fungsi bank sentral antara lain:
i. Bertindak sebagai bankir bagi pemerintah:
Penerimaan pajak dibayarkan ke rekening pemerintah di bank sentral dan pembayaran oleh pemerintah untuk barang dan jasa dilakukan dari rekening ini.
- Beroperasi sebagai bankir untuk bank komersial:
Memegang rekening di bank sentral memungkinkan bank-bank komersial untuk menyelesaikan hutang satu sama lain dan menarik uang tunai, jika pelanggan mereka sendiri mengambil lebih banyak uang tunai dari cabang mereka daripada biasanya.
aku ii. Bertindak sebagai lender of last resort:
Ini berarti akan meminjamkan ke bank yang sementara kekurangan uang tunai.
- Mengelola utang negara:
Utang nasional adalah jumlah total utang pemerintah. Seiring waktu, utang pemerintah cenderung menumpuk. Bank sentral melakukan pinjaman atas nama pemerintah dengan menerbitkan sekuritas pemerintah, misalnya obligasi pemerintah, membayar bunganya dan membayarnya kembali ketika jatuh tempo.
- Memegang cadangan mata uang asing dan emas negara:
Bank sentral menyimpan mata uang asing dan emas untuk mempengaruhi nilai tukar.
- Menerbitkan uang kertas:
Bank sentral bertanggung jawab atas pencetakan uang kertas dan pemusnahan uang kertas yang sudah tidak layak edar. Itu juga mengizinkan pencetakan koin.
- Menerapkan kebijakan moneter pemerintah dengan tujuan utama menjaga inflasi tetap rendah dan stabil. Ini melibatkan pengendalian jumlah uang beredar dan memengaruhi suku bunga di seluruh perekonomian, dengan mengubah suku bunga yang dibebankan pada pinjamannya.
Pemerintah dapat menginstruksikan bank sentral untuk menambah atau mengurangi jumlah uang beredar. Dalam beberapa kasus, bank sentral menerapkan perubahan suku bunga yang diputuskan oleh pemerintah masing-masing. Dalam kasus lain, bank sentral diberi tanggung jawab untuk menetapkan suku bunga.
viii. Mengontrol sistem perbankan:
Banyak bank sentral memainkan peran kunci dalam mengatur dan mengawasi sistem perbankan.
- Mewakili pemerintah dalam pertemuan dengan bank sentral lain dan organisasi internasional seperti Bank Dunia dan Dana Moneter Internasional.
Independensi Bank Sentral:
Sejumlah pemerintah telah memberikan otoritas kepada bank sentral mereka untuk memutuskan tingkat bunga. Pemerintah masih memutuskan tujuan bank sentral mereka dan memberi mereka target inflasi.
Bank of England, misalnya, diinstruksikan untuk menggunakan tingkat bunga untuk mencapai target inflasi sebesar 2%. Jika menurutnya ada bahaya bahwa tingkat harga akan naik lebih dari 2%, maka akan menaikkan tingkat bunga sedangkan jika menurutnya akan turun di bawah 2%, maka akan menurunkan tingkat bunga.
Ada sejumlah keuntungan dalam memungkinkan bank sentral untuk memutuskan tingkat bunga perbankan. Tidak seperti pemerintah nasional, bank sentral tidak mungkin tergoda untuk menurunkan tingkat bunga untuk mendapatkan dukungan publik. Sebagian besar bank sentral juga memiliki pengetahuan luas tentang sistem perbankan dan suku bunga yang tepat untuk ditetapkan.